Retenue à la source sur les loyers au Maroc en 2026 : 10 %, 15 %, 20 % et la nouvelle retenue de 5 %

Depuis le 1er juillet 2026, le Maroc applique deux régimes de retenue à la source sur les loyers. Le premier, en place depuis plusieurs années, concerne les particuliers qui louent à une entreprise : 10 % ou 15 %, ou 20 % sur option. Le second, créé par la loi de finances 2026, vise les loyers versés aux sociétés et aux professionnels : 5 %.

Ce guide reprend les deux notes circulaires de la Direction générale des impôts (DGI) qui détaillent ces règles : la note 736 sur la loi de finances 2025 et la note 737 sur la loi de finances 2026 (copies publiques des notes de la DGI).

Qui est concerné ? Le tableau en 30 secondes

Propriétaire particulier : la retenue de 10 % ou 15 %

Quand vous louez un bien (logement, bureau, magasin) à une personne morale ou à un professionnel imposé au résultat net réel ou simplifié, c’est le locataire qui retient l’impôt sur chaque loyer et le reverse au Trésor (article 160 bis du code général des impôts).

Trois points à retenir :

• La retenue n’est pas libératoire. C’est un acompte. Vous déclarez vos loyers chaque année (avant le 1er mars de l’année suivante) et l’impôt est calculé au barème, après l’abattement forfaitaire de 40 %. La retenue est ensuite déduite.
• Si la retenue dépasse l’impôt dû, l’excédent est restitué d’office, au vu de votre déclaration, avant la fin de l’année de déclaration (article 241 bis du CGI). C’est fréquent quand les loyers sont vos seuls revenus au Maroc.
• Le seuil de dispense de 40 000 DH se calcule par propriétaire et par an. Même dispensé de retenue, vous restez tenu de déclarer vos loyers.

Les loyers payés par des particuliers (y compris les voyageurs d’une location courte durée) ne subissent aucune retenue : c’est à vous de les déclarer. Pour le calcul complet de l’impôt, voir notre guide de la fiscalité immobilière au Maroc.

L’option pour le taux libératoire de 20 %

Depuis 2025, les propriétaires dont les loyers sont soumis à la retenue peuvent opter pour un impôt libératoire de 20 % (articles 64-IV et 73-II-F-12° du CGI). Le locataire retient alors 20 % et c’est terminé : ces loyers n’ont plus à figurer dans la déclaration annuelle.

Attention, la base n’est pas la même : le taux de 20 % s’applique au loyer brut, sans l’abattement de 40 % et sans le seuil de 40 000 DH.

Comment opter

1. Déposez une demande d’option en ligne auprès de la DGI. Vous recevez un récépissé.
2. Remettez une copie du récépissé à chacun de vos locataires concernés, au moins 30 jours avant l’échéance du loyer du mois qui suit votre demande.
3. L’option prend effet le mois suivant la remise du récépissé, et vaut pour tous vos biens loués à des locataires soumis à la retenue.

Pour y mettre fin, déposez une nouvelle demande en ligne et prévenez vos locataires au moins 15 jours avant l’échéance du loyer suivant.

Quand l’option est-elle rentable ?

Au barème, un loyer est imposé à votre taux marginal, mais sur 60 % de son montant (après l’abattement de 40 %). Le coût réel est donc d’environ 0,6 fois votre taux marginal sur le loyer brut :

Exemple 1 : un retraité dont le seul revenu au Maroc est un local loué 10 000 DH par mois à une société (120 000 DH par an). Au barème : base de 72 000 DH, impôt de 4 400 DH. Avec l’option à 20 % : 24 000 DH. L’option lui ferait perdre près de 20 000 DH par an. Il subit une retenue de 15 % (18 000 DH) mais récupère l’excédent après sa déclaration.

Exemple 2 : un cadre déjà imposé à 37 % sur ses salaires loue un bureau 120 000 DH par an à une entreprise. Au barème, ce loyer lui coûte 72 000 × 37 % = 26 640 DH. Avec l’option : 24 000 DH, et une déclaration en moins. Gain : 2 640 DH par an.

Ces calculs sont simplifiés (barème 2026, hors autres déductions) : faites vérifier votre cas avant d’opter.

Nouveau en 2026 : la retenue de 5 % sur les loyers versés aux sociétés

La loi de finances 2026 a créé une retenue à la source sur les produits de location versés à des personnes morales et à des professionnels imposés au résultat net réel ou simplifié pour des immeubles inscrits à leur actif (article 15 ter du CGI). Elle s’applique aux loyers versés à partir du 1er juillet 2026.

Le taux et la base

5 % du loyer brut hors TVA. La taxe de services communaux refacturée et les charges du propriétaire mises à la charge du locataire font partie de la base. Exemple tiré de la note circulaire 737 : un loyer de 1 080 000 DH TTC, soit 900 000 DH hors TVA, donne lieu à une retenue de 45 000 DH.

Qui doit faire la retenue

• Pour les loyers versés aux sociétés soumises à l’IS : l’État, les collectivités territoriales, les établissements et entreprises publics, les banques et les compagnies d’assurances depuis le 1er juillet 2026, puis les entreprises privées selon leur chiffre d’affaires hors TVA du dernier exercice :

• Pour les loyers versés aux professionnels au réel ou au simplifié : toutes les personnes morales, quel que soit leur chiffre d’affaires, et les professionnels au réel ou au simplifié.

Les obligations du locataire

• Reverser la retenue avant la fin du mois qui suit celui du paiement du loyer, avec un bordereau-avis.
• Déclarer les loyers versés dans la « déclaration des rémunérations allouées à des tiers et des produits de location », avec un état précisant l’immeuble (adresse, numéro d’article de la taxe de services communaux), le bailleur, les loyers et la retenue.
• En cas de retard ou d’oubli, des majorations de 5 % à 20 % de la retenue s’appliquent, avec un minimum de 500 DH.

Pour le propriétaire

La retenue de 5 % est imputable sur l’impôt sur les sociétés (sur les acomptes provisionnels) ou sur l’impôt sur le revenu, avec droit à restitution. Le propriétaire doit comptabiliser ses loyers pour leur montant brut et délivrer des factures à ses locataires.

Ne sont pas concernés : les loyers versés à l’État, aux collectivités et aux Habous, aux organismes exonérés de façon permanente (pour leurs opérations conformes à leur objet), aux OPCI et aux sociétés de crédit-bail pour leurs opérations de crédit-bail.

Et pour les MRE ?

Un Marocain du monde qui loue son bien au Maroc relève des mêmes règles qu’un résident : retenue de 10 % ou 15 % si le locataire est une entreprise, option possible pour 20 %, déclaration annuelle au Maroc. Les spécificités (convention fiscale, déclaration dans le pays de résidence) sont détaillées dans notre guide louer son bien au Maroc quand on vit en France.

En résumé

• Particulier qui loue à un particulier : pas de retenue, déclaration annuelle avant le 1er mars.
• Particulier qui loue à une entreprise : retenue de 10 % (moins de 120 000 DH par an) ou 15 %, dispense jusqu’à 40 000 DH, excédent restitué. Option libératoire de 20 % sur le brut, utile seulement aux taux marginaux de 34 % et 37 %.
• Société ou professionnel au réel qui loue à une entreprise : retenue de 5 % hors TVA depuis le 1er juillet 2026, étendue progressivement aux entreprises privées jusqu’en 2028.

Les informations de cette page proviennent des notes circulaires 736 et 737 de la DGI et du code général des impôts 2026, à la date du 11 novembre 2026. Pour un cas précis, rapprochez-vous de votre service des impôts ou d’un comptable.